Thế nào là thao túng thị trường chứng khoán ? Hành vi thao túng thị trường chứng khoán bị xử phạt hành chính như thế nào ? Hãy cùng Lawkey tìm hiểu qua bài viết dưới đây nhé.

Hiểu thế nào là thao túng thị trường chứng khoán ?

Đầu tiên có thể thấy hành vi thao túng thị trường chứng khoán là hành vi vi phạm pháp luật và là một trong các hành vi bị nghiêm cấm trong hoạt động chứng khoán,

Cụ thể tại khoản 3 Điều 12 Luật chứng khoán 2019 nghiêm cấm:

“Sử dụng một hoặc nhiều tài khoản giao dịch của mình hoặc của người khác hoặc thông đồng để thực hiện việc mua, bán chứng khoán nhằm tạo ra cung, cầu giả tạo; giao dịch chứng khoán bằng hình thức cấu kết, lôi kéo người khác mua, bán để thao túng giá chứng khoán; kết hợp hoặc sử dụng các phương pháp giao dịch khác hoặc kết hợp tung tin đồn sai sự thật, cung cấp thông tin sai lệch ra công chúng để thao túng giá chứng khoán.”

Đồng thời tại khoản 2 điều 3 Nghị định 156/2020 nêu rõ:

“Thao túng thị trường chứng khoán” là việc thực hiện hành vi bị nghiêm cấm trong hoạt động về chứng khoán và thị trường chứng khoán quy định tại khoản 3 Điều 12 Luật Chứng khoán

 Cụ thể bao gồm một, một số hoặc tất cả các hành vi dưới đây:

– Sử dụng một hoặc nhiều tài khoản giao dịch của mình hoặc của người khác hoặc thông đồng liên tục mua, bán chứng khoán nhằm tạo ra cung, cầu giả tạo;

– Đặt lệnh mua và bán cùng loại chứng khoán trong cùng ngày giao dịch hoặc thông đồng với nhau giao dịch mua, bán chứng khoán mà không dẫn đến chuyển nhượng thực sự quyền sở hữu hoặc quyền sở hữu chỉ luân chuyển giữa các thành viên trong nhóm nhằm tạo giá chứng khoán, cung cầu giả tạo;

– Liên tục mua hoặc bán chứng khoán với khối lượng chi phối vào thời điểm mở cửa hoặc đóng cửa thị trường nhằm tạo ra mức giá đóng cửa hoặc giá mở cửa mới cho loại chứng khoán đó trên thị trường;

– Giao dịch chứng khoán bằng hình thức cấu kết, lôi kéo người khác liên tục đặt lệnh mua, bán chứng khoán gây ảnh hưởng lớn đến cung cầu và giá chứng khoán, thao túng giá chứng khoán;

– Đưa ra ý kiến một cách trực tiếp hoặc gián tiếp thông qua phương tiện thông tin đại chúng về một loại chứng khoán, về tổ chức phát hành chứng khoán nhằm tạo ảnh hưởng đến giá của loại chứng khoán đó sau khi đã thực hiện giao dịch và nắm giữ vị thế đối với loại chứng khoán đó;

– Sử dụng các phương thức hoặc thực hiện các hành vi giao dịch khác hoặc kết hợp tung tin đồn sai sự thật, cung cấp thông tin sai lệch ra công chúng để tạo cung cầu giả tạo, thao túng giá chứng khoán.

Hành vi thao túng thị trường chứng khoán bị xử phạt hành chính như thế nào?

Không phải trong mọi trường hợp hành vi thao túng thị trường chứng khoán đều bị truy cứu trách nhiệm hình sự khi chưa đủ các yếu tố cấu thành tội phạm

Về xử phạt hành chính

Nếu chưa đến mức xử lý hình sự thì phạt hành chính heo quy định tại Điều 36 Nghị định 156/2020 được bổ sung bởi Nghị định 128/2021NĐ-CP.

Phạt tiền

“Phạt tiền 10 lần khoản thu trái pháp luật nhưng không thấp hơn mức phạt tiền tối đa quy định tại điểm b khoản 3 Điều 5 Nghị định này đối với hành vi thao túng thị trường chứng khoán. Trường hợp không có khoản thu trái pháp luật hoặc mức phạt tính theo khoản thu trái pháp luật thấp hơn mức phạt tiền tối đa quy định tại điểm b khoản 3 Điều 5 Nghị định này thì áp dụng mức phạt tiền tối đa quy định tại điểm b khoản 3 Điều 5 Nghị định này để xử phạt.”

Như vậy mức phạt tiền tối đa trong xử phạt vi phạm hành chính đối với các hành vi vi phạm khác trong lĩnh vực chứng khoán là 3.000.000.000 đồng đối với tổ chức và 1.500.000.000 đồng đối với cá nhân.

Ngoài ra người vi phạm sẽ bị xử phạt bổ sung theo Điều 36 Nghị định 156/2020:

• Đình chỉ hoạt động kinh doanh, dịch vụ chứng khoán trong thời hạntừ 01 tháng đến 03 tháng đối với công ty chứng khoán, công ty quản lý quỹ đầu tư chứng khoán, chi nhánh công ty chứng khoán hoặc công ty quản lý quỹ nước ngoài tại Việt Nam
• Tước quyền sử dụng chứng chỉ hành nghề chứng khoán trong thời hạn từ 18 tháng đến 24 tháng đối với người hành nghề chứng khoán có hành vi vi phạm quy định.

Biện pháp khắc phục hậu quả

Đồng thời buộc nộp lại khoản thu trái pháp luật có được do thực hiện hành vi vi phạm quy định

>>Xem thêm: Bán chui cổ phiếu là gì? Có bị xử lý hình sự không?

Trên đây là tổng quan quy định về xử phạt hành chính hành vi thao túng thị trường chứng khoán LawKey gửi đến bạn đọc. Hãy liên hệ với LawKey để được Luật sư hỗ trợ nếu bạn cần tư vấn chi tiết hơn hay cần luật sư bảo vệ quyền lợi.